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Les actifs numériques dans les institutions financières : perspectives 2024

Un aperçu de l'état actuel du marché des actifs numériques pour comprendre les mesures prises par les principales institutions financières mondiales et les nouvelles opportunités.

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#Produits d'actifs Digital
#Institutions financières
#Tokenomics

Une analyse complète de 50 entités financières clés

L'analyse détaillée faite par Reply concernant les principales institutions financières mondiales, triée en fonction de leurs actifs sous gestion, indique qu'environ 40 % explorent des services liés aux actifs numériques. Les institutions européennes affichent notamment un taux d'engagement de 56 % sur le marché des actifs numériques, dépassant largement les entités nord-américaines à 28 % et dépassant les autres régions du monde.

Approches pour le lancement sur le marché de produits d'actifs numériques

Investissements dans des entreprises exposées aux actifs numériques

Cette stratégie implique des investissements dans des sociétés, cotées ou non cotées, dont les opérations et la valeur sont étroitement liées aux actifs numériques. Ces investissements couvrent les entreprises de développement de la blockchain, les opérations minières, les plateformes d'échange et les services de garde. Bien que les restrictions réglementaires puissent être moins strictes, une évaluation diligente de ces entreprises est cruciale.

Investissements dans des instruments reproduisant des actifs numériques

Nous observons une tendance des produits financiers qui offrent une exposition aux actifs numériques, en particulier aux crypto-monnaies, sans propriété directe. Le marché propose une variété de produits de ce type, notamment des ETP, des fonds, des fiducies et des ETF sur contrats à terme. Ces instruments offrent une exposition directe aux principales crypto-monnaies et permettent de diversifier les investissements.

Investissements directs dans les actifs numériques

Les principaux gestionnaires d'actifs se concentrent de plus en plus sur les ETF au comptant qui suivent la performance des actifs numériques. Cela implique une accumulation directe d'actifs numériques, conduisant à leur reconnaissance en tant que classe d'actifs légitime. L'approbation par la SEC de l'ETF au comptant sur Bitcoin survenue en janvier 2024 est révélatrice de cette tendance .

Un environnement réglementaire en évolution pour les actifs numériques

En raison de l'intérêt croissant pour les actifs numériques et les services connexes, les régulateurs ont été contraints de déployer des efforts mondiaux pour établir des objectifs clairs et des cadres juridiques solides visant à préserver l'intégrité du marché, à garantir la protection des investisseurs et à promouvoir la sécurité juridique pour les acteurs du marché. L'objectif global est de créer un cadre réglementaire harmonisé et cohérent au niveau international, en reconnaissant la nécessité d'approches réglementaires coordonnées pour gérer les nouveaux défis posés par ces innovations numériques.

Les principaux acteurs du secteur des actifs numériques

Traditionnellement, la principale source de revenus des opérateurs d'actifs numériques était les frais de transaction, qui représentaient plus de 65 % de leurs revenus jusqu'en 2022. Ces opérateurs diversifient leurs sources de revenus en développant d'autres services tels que les frais de garde, les intérêts sur les stablecoins, les récompenses de staking et les abonnements à des services supplémentaires tels qu'un support amélioré et une assistance fiscale. L'importance stratégique de la tokenomique pour générer des revenus et constituer des réserves est également de plus en plus reconnue.

Cependant, le secteur a récemment connu des défis, mis en évidence par une baisse significative des valeurs des crypto-monnaies, des NFT et des stablecoins. Ce ralentissement a conduit à mettre l'accent sur l'optimisation des coûts et l'efficacité opérationnelle, comme en témoignent les réductions d'effectifs chez les principaux opérateurs. Ces entités sont également chargées de rétablir la confiance au sein de la communauté financière internationale et des investisseurs, en particulier à la lumière des échecs antérieurs, du contrôle réglementaire et des problèmes de transparence perçus.

Comment Reply aide les institutions financières à intégrer les actifs numériques

Reply aide les institutions financières à exploiter les actifs numériques en adoptant une approche de bout en bout. Cela implique d'adapter les modèles commerciaux et de services à l'écosystème des actifs numériques, notamment en définissant les exigences techniques et commerciales pour les plateformes existantes, en partageant le savoir-faire mondial en matière de produits et en mettant en œuvre des solutions informatiques. Nous facilitons l'exploration de cet écosystème en analysant les modèles économiques des acteurs spécialisés, en identifiant les synergies et en intégrant les systèmes entre les institutions financières et les services spécialisés, le tout dans le respect des directives réglementaires. Approfondissez le sujet en téléchargeant notre rapport.

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